△송원산업
-1분기 실적은 기대치 하회했으나 3월부터 빠른 회복세 확인
-2분기 석유화학 시황 개선되면서 핵심 제품인 산화방지제 출하량 대폭 증가(+15% QoQ)
-북미 포함한 글로벌 화학 설비 증가의 최대 수혜주. 산화방지제는 필수 첨가제. BASF와 글로벌 시장 양분
△현대모비스
-1분기 영업이익 5,099억원(+13.5%)으로 견조할 전망, 중국 부진을 내수 및 AS사업 호조로 상쇄
-2분기 그룹사 신차 효과 극대화 및 중국 수요 진작으로 호실적 기대
-19F PER 11.5배, 12MF PER 9.0배로 밸류에이션 밴드 하단
△SK하이닉스
-2Q19부터 출하 증가, 재고 감소, 반도체 가격 하락 폭 축소 등 업황 바닥 시그널 기대
-스마트폰, PC, 서버 순서로 기저 효과 발생 예상
-실적 시즌에서 컨센서스 하향이 마무리되면서, 주가 바닥 확인 예상
△신규추천종목 - 없음
△편입 제외 종목 - LG이노텍
-1분기 실적은 기대치 하회했으나 3월부터 빠른 회복세 확인
-2분기 석유화학 시황 개선되면서 핵심 제품인 산화방지제 출하량 대폭 증가(+15% QoQ)
-북미 포함한 글로벌 화학 설비 증가의 최대 수혜주. 산화방지제는 필수 첨가제. BASF와 글로벌 시장 양분
△현대모비스
-1분기 영업이익 5,099억원(+13.5%)으로 견조할 전망, 중국 부진을 내수 및 AS사업 호조로 상쇄
-2분기 그룹사 신차 효과 극대화 및 중국 수요 진작으로 호실적 기대
-19F PER 11.5배, 12MF PER 9.0배로 밸류에이션 밴드 하단
△SK하이닉스
-2Q19부터 출하 증가, 재고 감소, 반도체 가격 하락 폭 축소 등 업황 바닥 시그널 기대
-스마트폰, PC, 서버 순서로 기저 효과 발생 예상
-실적 시즌에서 컨센서스 하향이 마무리되면서, 주가 바닥 확인 예상
△신규추천종목 - 없음
△편입 제외 종목 - LG이노텍
